OHL lanza una ampliación de capital con un fuerte descenso para poder captar 1.000 millones

MADRID, 7 oct (Reuters) - OHL anunció el martes el precio de las acciones que ofrecerá en la ampliación de capital de 1.000 millones de euros que comienza el jueves sorprendiendo a los inversores al aplicar un fuerte descuento con el fin de garantizar el éxito de la operación y reducir la deuda a niveles sostenibles. OHL ampliará capital a un precio de 5,02 euros por acción, lo que supondrá una fuerte dilución para aquellos accionistas que no acudan, aunque éstos podrán vender sus derechos de suscripción en el mercado a partir del jueves.

OHL ya se ha asegurado la colocación con una serie de bancos y su principal accionista, Grupo Villar Mir (GVM) se ha comprometido a participar a gran escala en la operación, aunque podría rebajar su participación en OHL desde el 56% actual al 50%. Para lograr los fondos necesarios para acudir a la ampliación, GVM vendió en septiembre un 10% del capital de Colonial y cerca de un 3% de Abertis.

Riesgos y pignoraciones

El complicado entramado financiero del grupo constructor y de servicios incluye fuertes apalancamientos entre sociedades y accionistas que pueden hacer peligrar la estabilidad accionarial o el balance.

El folleto de la ampliación reconoce elevadas pignoraciones y riesgos en México, y señala que las desinversiones pendientes incluyen hotel de lujo

OHL detalló algunas de las desinversiones previstas por un valor conjunto de 250 millones de euros, entre las que se encuentra su hotel de superlujo Rosewood en el complejo mexicano de Mayakobá. Admite que, en el marco de los acuerdos con sus acreedores, las desinversiones pueden modificar condiciones de financiación o requerir la aprobación de los bancos.